Si posee algún activo financiero, tiene una cartera, ya sea que se dé cuenta o no. Una cartera es la combinación de todos los activos que posee. Los activos financieros como acciones, bonos y efectivo son parte de su cartera de inversiones, que también puede incluir otros activos, como bienes raíces.
Saber qué constituye un portafolio y sus usos lo ayudará a crear y administrar el suyo propio.
¿Qué es una cartera?
Una cartera es un término amplio que puede incluir cualquier activo financiero, como bienes raíces u oro, pero se usa con mayor frecuencia para referirse al total de todos sus activos que generan ingresos. La cartera de un inversionista, también conocida como sus «tenencias», puede incluir cualquier combinación de acciones, bonos, efectivo y equivalentes de efectivo, materias primas y más.
Algunas personas y organizaciones administran sus propias carteras de inversión, pero existen otras opciones. Muchos optan por contratar a un asesor financiero u otro profesional financiero para administrar carteras en su nombre.
Cómo funciona una cartera de inversiones
Una cartera de inversiones puede ayudarlo a aumentar su riqueza para lograr objetivos futuros, como un fondo de jubilación sólido. La premisa básica es que compras inversiones, que aumentan de valor y, como resultado, ganas dinero.
Asignación de activos
La forma en que elige invertir en activos para su cartera, o los tipos de activos que compra, se denominan «asignación de activos». Los activos se dividen principalmente en tres clases: acciones (acciones), renta fija (bonos) y efectivo y equivalentes de efectivo (cuentas de ahorro y del mercado monetario). Dentro de cada categoría principal, tiene varias opciones. Por ejemplo, las acciones incluyen acciones individuales, fondos cotizados en bolsa (ETF) y fondos mutuos administrados.
Diversificación
Para evitar estar demasiado expuesto a pérdidas dentro de una sola empresa o industria, también puede optar por diversificar su cartera comprando entre una serie de inversiones en muchas clases de activos.
Tipos de carteras
Es posible que ya tenga una cartera de inversiones en forma de cuenta de jubilación a través de su empleador. Otros pueden tener carteras en las que compran y venden activamente activos con el objetivo de obtener ganancias a corto plazo. Algunas personas invierten para objetivos a mediano plazo, como comprar una casa. Algunos tienen muchos portafolios diseñados para lograr una variedad de objetivos.
Hay un puñado de diferentes tipos de carteras de inversión. Cada tipo se relaciona con una meta o estrategia de inversión específica y con un nivel de comodidad con el riesgo.
Cartera de crecimiento
Una cartera de crecimiento, también conocida como cartera agresiva, implica asumir un mayor nivel de riesgo financiero a cambio del cambio de una mayor rentabilidad. Muchos inversionistas en crecimiento buscan empresas más nuevas que necesitan capital y tienen espacio para crecer, en lugar de empresas más antiguas y estables con antecedentes probados (y menos espacio para crecer).
Los inversores en carteras de crecimiento están dispuestos a manejar fluctuaciones a corto plazo en el valor subyacente de sus participaciones si eso significa que existe un mayor potencial de ganancia de capital a largo plazo. Este tipo de cartera es ideal si tiene una alta tolerancia al riesgo o si desea invertir a largo plazo.
Cartera de Ingresos
Se construye una cartera de ingresos con un enfoque en la creación de ingresos pasivos recurrentes. En lugar de buscar inversiones que puedan resultar en la mayor ganancia de capital a largo plazo, los inversores buscan inversiones que paguen dividendos constantes con bajo riesgo para los activos subyacentes que generan esos dividendos. Este tipo de cartera es ideal si tiene aversión al riesgo o si planea invertir con un horizonte de corto a mediano plazo.
Cartera de valor
Una cartera de valor está formada por acciones de valor ascendente, o acciones que tienen un precio bajo en comparación con el panorama financiero general de la empresa. Los inversores de valor compran esas acciones infravaloradas y luego las conservan a medida que sube el precio.
En lugar de centrarse en acciones generadoras de ingresos, los inversores con una cartera de valor compran acciones para mantenerlas durante un período prolongado con el objetivo de un crecimiento a largo plazo. Este tipo de cartera es ideal si tiene una tolerancia al riesgo moderada y un horizonte de largo plazo.
Portafolio Defensivo
Una acción defensiva es aquella con una volatilidad relativamente baja en una industria o sector que tiende a permanecer mayormente estable, a pesar de los cambios en el mercado en general. En otras palabras, las acciones defensivas representan aquellas empresas cuyos productos siempre tienen demanda, sin importar el estado de la economía.
Una cartera defensiva se compone de acciones de baja volatilidad con la intención de limitar las pérdidas en una recesión del mercado. Las carteras defensivas a menudo tienen menor riesgo y menores recompensas potenciales. Estas carteras funcionan bien para horizontes de largo plazo, porque conducen a un crecimiento menor pero sostenido.
Cartera Equilibrada
Una cartera equilibrada es una de las opciones más comunes que utilizan los inversores. El objetivo de este tipo de cartera es reducir la volatilidad. Contiene principalmente acciones generadoras de ingresos y de crecimiento moderado, así como una gran parte de los bonos. La combinación de acciones y bonos puede ayudarlo a reducir el riesgo sin importar en qué dirección se mueva el mercado. Este tipo de cartera es ideal para alguien con una tolerancia al riesgo de baja a moderada y un horizonte temporal de medio a largo plazo.
No es necesario ceñirse a una sola de estas estrategias. Una cartera bien diversificada puede incluir una combinación de acciones de crecimiento, de dividendos, de valor y defensivas.
¿Necesito una cartera de inversión?
Si actualmente no tiene una cartera de inversiones, es posible que se pregunte si realmente necesita una. Después de todo, ¿no es arriesgado el mercado de valores?
Una encuesta de Gallup de 2020 encontró que solo el 55% de los estadounidenses informan que poseen acciones. Esta cifra ha sido aproximadamente la misma durante la última década. La encuesta también encontró que si se les dan $ 1,000 adicionales para gastar, aproximadamente la mitad de las personas que respondieron la encuesta (48 %) pensaron que sería una mala idea invertirlos en el mercado, mientras que la otra mitad (49 %) lo pensó. seria una buena idea
Por supuesto, hay muchas razones por las que las personas pueden posponer la creación de una cartera. Es posible que necesiten el dinero para pagar otras cosas, como artículos básicos diarios. O pueden percibir el mercado como altamente riesgoso. Incluso pueden desconfiar de la curva de aprendizaje que conlleva la inversión. Si bien estas preocupaciones son válidas, comenzar su cartera de inversiones es una de las mejores maneras de hacer crecer su patrimonio y alcanzar metas e hitos financieros importantes, especialmente una jubilación segura.
Una gran cantidad de personas que no invierten señalan la falta de confianza en el mercado de valores o el miedo a perder dinero, a pesar de que el mercado de valores ha tenido un rendimiento promedio de alrededor del 10% cada año.
Cartera de Inversión vs Cuenta de Ahorro
La gente a menudo usa los términos «ahorro» e «inversión» indistintamente. Por ejemplo, podríamos hablar de ahorrar para la jubilación en un 401(k), cuando en realidad nos referimos a invertir para la jubilación.
Y aunque su cuenta de ahorro es técnicamente parte de su cartera general, invertir y ahorrar son dos estrategias muy distintas.
| invertir | Ahorro |
| Hecho en una cuenta de corretaje | Hecho en una cuenta bancaria o cooperativa de crédito |
| Cierto riesgo de pérdida financiera | Libre de riesgos siempre que el banco esté asegurado por la FDIC |
| Mayor rendimiento potencial | Poco o ningún retorno potencial |
| Lo mejor para horizontes a largo plazo de 3 a 5 años o más | Lo mejor para horizontes temporales cortos |
| Protege contra la inflación | No protege contra la inflación. |
Las participaciones de bajo riesgo, como las cuentas de ahorro, son una parte crucial de una cartera bien diversificada.
Cómo construir una cartera
1. Decide si administrarlo tú mismo o contratar a un profesional
Para algunas personas, no entender completamente cómo invertir es lo que les impide comenzar. Pero para aquellos que no se sienten cómodos administrando su propia cartera, existen otras opciones. Una de las primeras decisiones que tomará al crear su cartera es cómo desea administrarla. Algunas opciones incluyen:
- Gestión de cartera de bricolaje
- Uso de un asesor robótico
- Contratación de un asesor financiero o administrador de dinero
2. Piense en su horizonte de tiempo
Su horizonte de tiempo es la cantidad de tiempo antes de que espere necesitar el dinero que invierte. Si está invirtiendo para una jubilación que está a unos 30 años de distancia, su horizonte temporal es de 30 años. Los expertos generalmente recomiendan reducir el riesgo de su cartera a medida que se reduce su horizonte temporal.
Por ejemplo, si tiene 20 años y ahorra para la jubilación, es posible que tenga una cartera de crecimiento que consista principalmente en acciones. Pero a medida que se acerque a la edad de jubilación, podría ajustar su cartera para incluir más inversiones de bajo riesgo, como los bonos del gobierno. Una vez que se jubile, puede optar por una cartera de ingresos para preservar el capital mientras genera ingresos.
3. Identifique su tolerancia al riesgo
Todo el mundo tiene un apetito diferente por el riesgo. Algunas personas pueden encontrar emocionante el riesgo de invertir, mientras que otras quieren la seguridad de saber que su dinero estará allí cuando lo necesiten. Su tolerancia al riesgo tiene un gran impacto en la forma en que elige construir su cartera.
Un inversor más reacio al riesgo podría optar por quedarse con activos como bonos y fondos indexados. Sin embargo, alguien con una mayor tolerancia al riesgo podría explorar bienes raíces, acciones individuales y fondos mutuos de pequeña capitalización.
4. Centrarse en la diversificación
Diversificar su cartera es una forma eficaz de minimizar las pérdidas. Esto significa que si un activo tiene un desempeño deficiente, no afectará a toda su cartera. Puede diversificar entre y dentro de las categorías de activos. Por ejemplo, podría dividir su dinero entre acciones, bonos, bienes raíces y materias primas, en todas las categorías de activos.
También puede diversificar dentro de una sola clase de activos. En la práctica, eso podría significar que invierta en un fondo indexado que tenga acciones en muchas industrias para lograr una combinación saludable.
5. Vuelva a equilibrar según sea necesario
El reequilibrio es el proceso de ajustar sus tenencias para volver a su asignación de activos original. Algunas de sus inversiones crecerán más que otras, lo que significa que comenzarán a ocupar una mayor parte de su cartera. Para mantener la asignación de activos deseada, es posible que deba vender algunos activos (aquellos en los que ha visto un crecimiento) y comprar más de otros tipos de activos (aquellos que no han tenido el mismo nivel de crecimiento o han disminuido en valor) .
Conclusiones clave
- Una cartera es la colección combinada de los activos de un inversionista y puede incluir acciones, bonos, bienes raíces, efectivo y equivalentes de efectivo, productos básicos y más.
- Las personas a menudo usan sus carteras de inversión para aumentar o preservar su riqueza.
- La diversificación es clave para mantener el equilibrio entre los activos, ya sea para el crecimiento, el ahorro, los ingresos o el valor.
- Puede administrar su propia cartera o pagarle a alguien para que la administre en su nombre.
- Al crear una cartera, evalúe los factores que se relacionan con usted y sus objetivos, como el horizonte temporal y la tolerancia al riesgo.
